Unexpected Value

Коллеги, а теперь кринж, подготовленный профессионалами: uv-cast, casual friday, episode 2 в это раз мы решили пройтись по такой теме дресс-кода и прочих аспектах обложки, по которой встречают никаких пустых обсуждений рынков, ебитды и ключевой ставки,…

ситуация на рынке такова, что уже даже РБК постит мемы на главной странице многое говорит о нашем обществе @unexpectedvalue

Если вы соскучились по контенту о стройке, то вот. спасибо гпб инвестиции, что позвали писать про стройку сейчас крайне лениво, тк нового там сейчас мало происходит: базовое циклическое замедление. но зато никогда не бывает лишним обсудить, где у отрасли…

И тут вы предлагаете акции, которые «исторически обгоняют облигации по доходности, потому что… (вставить аргументы вашего брокера, почему надо брать акции)» Абсолютно разумно говорить, что рынок торгует ожиданиями будущей доходности Но давайте посмотрим…

При этом, если посмотреть различные сценарии движения ставки, то реакция рынка явно чрезмерная: текущие доходности не просто не предполагают снижение КС, но повышение ставок при чем в ближайшее время Тут упрощенная картинка, когда 1-летние доходности примерно…

Даже после обвала последних недель акции на мосбирже могут быть фундаментально дороги Вместо пятничного мема хочется еще немного набросить на вентилятор текущего состояния рынка (то есть все-таки пятничный мем, получается) Повторил упражнение прошлого года…

Фундаментально обоснованный мультипликатор P/E для России - х0.5-1 Математика примерно следующая: Средняя срочность пассивов банковского сектора - около 6 месяцев Допустим, что депозиты - это не абсолютно идеальное прокси для определения срочности пассивов…

Аналитики применяют методы количественного и качественного анализа, чтобы спрогнозировать доходность активов, когда можно просто смотреть на цвет носков Алексея Заботкина @unexpectedvalue

Если вы соскучились по контенту о стройке, то вот . спасибо гпб инвестиции, что позвали писать про стройку сейчас крайне лениво, тк нового там сейчас мало происходит: базовое циклическое замедление. но зато никогда не бывает лишним обсудить, где у отрасли теоретическое равновесие и как оно в целом работает вроде вышло бодро @unexpectedvalue

Портфельный управляющий индексным фондом на мосбиржу, который не смог полностью реплицировать бенчмарк и в результате просел лишь до 2300 пунктов be like @unexpectedvalue

По мне этот пост образец демагогии и мракобесия. Даже в неироничной части. В ней грубое невежество и про срочность пассивов, и про сравнительный метод

Конечно, нет Во-первых, ставки у нас вроде снизились с максимумов 16-17% до 13-15%, КС тоже ушла вниз с 21 в 2025 году до 14.5 сегодня. Но акциям на это, мягко говоря, все равно Во-вторых, мы получили supply side expected return - источники формирования…